#PEPP: Samevrópsk persónuleg eftirlaunatillaga - „Með PEPP vex Evrópa frekar saman“

Tillaga framkvæmdastjórnar Evrópusambandsins frá 29. júní um reglugerð þar sem settar eru fram sameiginlegar meginreglur fyrir samevrópskan persónulegan lífeyri (PEPP) vara hefur verið fagnað af #FinanceWatch og öðrum álitsgjöfum.

Álagið um almannaeyðingu er nú áætlað að $ 70 trilljón og gert ráð fyrir að sveppir verði í $ 400 trilljón af 2050: þetta er langstærsti fjárhagsleg málið sem ríkir ESB borgarar, börn þeirra og barnabörn.

Þar sem lífeyrir ríkisins er á niðurleið og atvinnuþátttaka nær aðeins til minnihluta borgara og lífeyrisþarfa, eru öll opinber yfirvöld að biðja ríkisborgara ESB að spara meira og fyrr til eftirlauna. Þeir eru, á óvart, að sleppa annarri mikilvægri kröfu til fullnustu lífeyris: sæmileg nettó raun (þ.e. eftir verðbólgu) ávöxtun. Samsett ávöxtun er helsti - ef oft er hunsaður - drifkraftur vegna lífeyris.

Sjálfstæð rannsókn á raunverulegum hreinum ávöxtun evrópskra lífeyrissparnaðar hefur sýnt að gjöld og þóknun skaðast mjög vel fyrir lífeyri. Lífeyrissparnaðarafurðir of oft dregur verulega úr fjármagnsmörkuðum og jafnvel eyðileggja það raunverulegt gildi lífeyrissparnaðar til lengri tíma litið. Þetta aftur á móti stafar af mikilli sundrungu lífeyrisvörumörkuðum innan ESB, flókið og ógagnsæi margra vara og ófullnægjandi samkeppni.

Samkvæmt Fjármálaeftirlitinu styður stofnunin almenna áform um að bjóða upp á örugga, einfalda og gagnsæja vöru sem er aðgengileg á evrópskum grundvelli og einkum nokkur atriði þessarar nýju vöru sem hefur verið kynnt:

• Tillagan kveður á um sjálfgefið val með fjármagnsvernd og takmarkaðan fjölda valkosta, eins og lagt er til af Finance Watch.
• Valkostir sem ekki eru sjálfgefnar eru háðir hæfnisprófun - þrátt fyrir að við vantar hugmyndina um formlega leið til að leiðbeina fjárfestum og ráðgjöfum, ásamt ákvarðanatökuferlinu.
• Portability er veitt yfir ESB, eftir þriggja ára innleiðingartímabil, í gegnum innlenda hólf - þarf að draga úr margbreytileika þessara aðferða með aukinni gagnsæi til að tryggja að sparendur geti nýtt sér kosti þessa eiginleika .
• Afurðin gerir sparisjóði kleift að skipta um veitendur reglulega og yfir landamæri - fyrirhuguð þak á skiptagjöldum er hins vegar of hátt og grundvöllur þess að reikna út það ætti að endurskipuleggja.
• Afurðin er með upplýsingaskjal með KID-stíl, þar með talið mælikvarða á fyrri árangur - við búumst við frekari stöðlum um þessar mæligildi og viðeigandi viðmið í upphafi til að tryggja gagnsæi og sambærilegni.

Fjármálaeftirlitið nefnir þó einnig nokkur atriði sem tillagan fellur undir væntingum sínum:

• Það vantar mikilvægar aðgerðir sem við myndum búast við frá ósviknu lífeyrisafurði: Einkum er ekki fjallað um langlífsáhættu og leiðar ekki sparifjáreigendur í átt að afleiðingarstefnu sem myndi kveða á um tekjur, þ.e. í formi lífeyris. Aðildarríki eru ekki valin til að takmarka afmælisvalkostir eða stuðla að skynsamlegum og tekjuframkvæmum aðferðum yfir eingreiðslur.
• Tillagan lýkur lítið að því að kveða á um skýrar fjármagnsábyrgðir sem hluti af vanrækslu og gefur ekki nægjanlega nákvæma upplýsingar um sérstöðu fyrirhugaðs fjármagnsverndar.
• Það eru engar takmarkanir á því hversu mikið gjöld eru greidd fyrir annaðhvort ráð um sölu á PEPP eða áframhaldandi stjórnun. Húfur, einkum ráðgjafargjöld á áskriftarstigi, gætu komið í veg fyrir hugsanlega misnotkun og hvetja til þess að lyfið sé tekið upp. Reglugerðin skal að minnsta kosti setja fram ramma fyrir útreikning þessara hylkja sem aðildarríkin skulu beita.
• Til að styðja við flutningsgetu vörunnar ætti að vera skylt að veita þjónustuveitendum, sem hluti af reglubundinni skýrslugjöf sinni, samstæðu yfirlit yfir uppsafnað fjármagn og bætur sparnaðar, þ.mt öll viðkomandi innlendir hólf.
• Að lokum er rammaiðnaðurinn að sviði löggjafar um að setja varfærnisreglur fyrir veitendur PEPP. Miðað við fjölbreytni reglna gæti þetta leitt til ójafnt verndar fyrir sparnaðaraðila og óbreyttan leikvöll meðal veitenda.

Talsmaður efnahags- og fjármálastefnu Græningja / EFA hópsins á Evrópuþinginu, Sven Giegold, sagði um tillöguna: "Með samevrópskri lífeyrisafurð vex Evrópa frekar saman. Það verður mikill léttir fyrir evrópska borgara að taka einkalífeyri þeirra hjá þeim þegar þeir flytja til annars lands. Samevrópski lífeyririnn væri fyrsta raunverulega evrópska fjármálaafurðin fyrir neytendur. Ef sömu reglur gilda um alla veitendur, þá hefur neytandinn gott af raunverulegri evrópskri samkeppni meðal tryggingafélaga.

Fáðu

„Eins og er, skipta bankar, tryggingafélög og sjóðir
Óhóflega miklar kostnaður hjá neytendum. Með því að auka val á
Vörur og bæta samanburð, kostnaður fyrir neytendur verður
Minnkað verulega af evrópskum lífeyrisvörum. Vegna a
Samræmd evrópsk skilgreining, eru neytendur líklegri til að nota betur
Og ódýrari vörur frá öðrum aðildarríkjum. Pane-Evrópu lífeyririnn stuðlar þannig að samþættingu fjármagnsmarkaða.

"Ég fagna því að evrópska vátryggingaeftirlitið (EIOPA) hefur forystu í eftirliti. Samt er PEPP auðvitað ekki í staðinn fyrir mikinn kostnað
Virkar gerðir eins og almennings sænska lífeyrissjóðurinn sem hefur
Hjálpaði sænska borgara að græða aðeins á fjármagnsmörkuðum
10% af venjulegum kostnaði. Þýska ríkisstjórnin ætti að hafna andmælum sínum við samevrópska lífeyrinn og styðja tillöguna í staðinn. Græningjar á Evrópuþinginu munu beita sér eindregið fyrir ákvörðun um að styðja tillögu framkvæmdastjórnarinnar. “

Deildu þessari grein: